MOEX:PLZL
Полюс Золото: "Складываем слитки. Часть 2"
Полюс Золото - крупнейший золотодобытчик России. Компания владеет одним из крупнейших месторождений золота в мире - Сухой Лог. Подробнее внутри
06 июля 2021, 10:34
Рискованно
Закрываем идею Полюс Золото. Бумага вышла в зону перекупленности, также наблюдаем снижение объемов. Фиксируем прибыль, возможно на откате перезайдем.
Увеличиваем долю в Полюсе на текущих уровнях, еще на 2%
«Полюс» назван самой устойчивой горнодобывающей компанией из России. Компания заняла 3-е место в глобальном рейтинге устойчивых горнодобывающих компаний аналитического агентства GlobalData. Его «обогнали» лишь Fortescue Metals и Newmont. На тоже последнюю открыта идея на портале.
Чистая прибыль "Полюса" по МСФО в 1 полугодии выросла более чем втрое, до $ 1 093 млрд результатов
в ожидания за 2 кв. 2021 г.
Совет директоров рекомендовал дивиденды за 2 кв.: 267,48 руб / акция, доходность 2%.
Производство золота за 2 квартал 2021 года - 671 тыс унций + 18% кв / кв. Объясняется сезонным возобновлением добычи на Россыпях и сезонным началом кучного выщелачивания на Куранахе + ростом на всех основных активах.
Проекты по увеличению производительности фабрик принесли хорошие результаты: общий объем переработки руды за 1 полугодие 2021 г. превысил 23 млн т, на 4% больше 1 полугодие 2020 г. - генеральный директор PLZL
Расчетная выручка от продаж золота в 1 полугодии 2021 года увеличилась на 12% (к уровню 1 полугодия 2020 года) и достигла $ 2 247 млн
В долгосрочной перспективе крупное месторождение Сухой Лог.
Параметры разработки месторождения Сухой Лог.
-Объём добычи вырастет на 38% - до 2,3 млн унций / год (более 80% текущей добычи Полюса).
-Себесто составит 390 $ / унция.
Выплачивает стабильные дивиденды.
Согласно обновленной в 2016 году дивидендной политике, Полюс Золото направляет на дивиденды 30% от EBITDA по МСФО при введении чистой долг / скорректированной EBITDA на 2,5 менее. Выплата не может превысить 550 миллионов долларов США.
По мировым низкой себестоимости производительности последних меркам
Аналитики ожидаемого роста прибыли на 41% по результату 2021 года, выручка будет расти на 5% на год в горизонте лет четырёх
низкой долговая нагрузка, свободный денежный поток стабильно рос три года.
Бумага в широком боковике, близко к поддержке.
Комментарии
© 2024 B1troom Представленная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, ни при каких условиях, в том числе при внешнем совпадении её содержания с требованиями нормативно-правовых актов, предъявляемых к индивидуальной инвестиционной рекомендации. Любое сходство представленной информации с индивидуальной инвестиционной рекомендацией является случайным.Какие-либо из указанных финансовых инструментов или операций могут не соответствовать вашему инвестиционному профилю.Упомянутые в представленном сообщении операции и (или) финансовые инструменты ни при каких обстоятельствах не гарантируют доход, на который вы, возможно, рассчитываете, при условии использования предоставленной информации для принятия инвестиционных решений. «B1troom» не несёт ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в представленной информации. Во всех случаях определение соответствия финансового инструмента либо операции инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и толерантности к риску является задачей инвестора.
