Зеберем прибыль, минимизируем риск.

Сегодня отчет после окончания основной сессии. Сама модель на продолжение, но если вам дискомфортно, можно выйти перед отчетом, т.к это всегда дополнительный риск.

Сейчас район локального сопротивления, если возьмет-то дальше 195/200$

Почему интересно?
•Visa управляет работой сети для проведения электронных платежей и предлагает услуги по передаче информации и денежных средств клиентам по всему миру, в том числе различным финансовым организациям, государственным учреждениям, частным лицам.
•Новым стимулом для роста бумаг в ближайшем году может стать интеграция криптоактивов в платежную систему Visa.
•Проводит активную политику M&A, покупая конкурентные и смежные сервисы, что усиливает позиции компании на рынке.
•В январе 2022 г. компания представила Visa Acceptance Cloud, что позволит продавцам пользоваться такими опциями, как «Покупай сейчас, плати потом», «Контроль мошенничества», «Продвинутый анализ данных» и пр. Развитие в направлении POS-сервисов поможет компании сохранить конкурентное положение на перспективном рынке.
•Высокая маржинальность бизнеса по чистой прибыли – 51% за последние четыре квартала. Это выше, чем у Mastercard – основного конкурента, который имеет маржинальность 48%.
•Выручка и прибыль компании стабильно растут в течение последних нескольких лет (за искл. периода пандемии) на фоне увеличения популярности электронных платежей и развития онлайн-коммерции. Остается дальнейший потенциал роста, в частности во многих развивающихся странах, где проникновение электронных платежей все еще относительно низкое.
•С восстановлением экономик отложенный спрос компенсирует спад в пандемию. Так, по итогу финансового 2021 г. (закончился 30.09.21) число транзакций уже превзошло уровень 2019 г. на 19%, а за 1П22 фингода (с окончанием 31.03.22) их количество выросло на 20% г/г.
•По оценкам аналитиков, чистая прибыль на акцию (EPS) в 2022 фингоду вырастет на 21%, после чего темпы роста замедлятся до 17% в год.
•Низкая долговая нагрузка: мультипликатор чистый долг/EBITDA составляет 0,4x. •Дивидендная доходность по акциям составляет 0,8%. Не отменяли дивиденды и не снижали из-за пандемии, стабильно повышают. На выплаты направляют всего 20% прибыли – высокий запас прочности.
•Сильная программа байбэка акций, в рамках которой могут выкупить бумаг еще на $9,8 млрд (около 2,3% от капитализации).
•В середине июня 2022 года генеральный директор компании заявил, что компания продолжит ориентироваться на криптопространство.

Начинаем формировать небольшую позицию с последующим ее увеличением. Не борщим с долей, всегда можно будет добрать позже.